WisdomTree Enhanced Commodity UCITS ETF - CHF Hedged Acc
Der WisdomTree Enhanced Commodity UCITS ETF (der „Fonds“) strebt die Nachbildung der Wertentwicklung des WisdomTree Enhanced Commodity Total Return Index (der „Index“) vor Gebühren und Aufwendungen an. Unter Verwendung einer Multi-Faktor-Strategie bietet der Index ein breites, diversifiziertes Engagement in Rohstoff-Futures an und zielt auf die Maximierung der Rollrendite. Der Fonds investiert in US-Schatzwechsel (Treasury Bills) und nutzt Total Return Swaps zur Erzielung der Indexperformance. Die Swaps werden täglich besichert und monatlich angepasst. Diese Anteilsklasse nutzt außerdem eine Währungsabsicherungsstrategie, um Wechselkursschwankungen zwischen dem CHF und dem US-Dollar abzufedern.
- Breites und weit gestreutes Rohstoffengagement bei gleichzeitiger Steigerung des Renditepotenzials durch eine systematische Multi-Faktor-Strategie, welche die Gewichtungen der Rohstoffe dynamisch anpasst und taktische Abweichungen vom Bloomberg® Commodity Index innerhalb vordefinierter Grenzen ermöglicht.
- Innovativer dynamischer Rollprozess zur Maximierung der Rollrendite.
- Die Erlöse werden in US-amerikanische Staatsanleihen (T-Bills) investiert, und der Swap ist durch hochwertige Sicherheiten garantiert.
- Der ETF ist OGAW-konform.
- Die an den Fonds zahlbaren Erträge richten sich nach den vom Fonds vereinnahmten Zahlungen seitens der Swap-Gegenpartie gemäß den Bedingungen des betreffenden Swaps und unterliegen daher dem mit der Swap-Gegenpartei einhergehenden Kreditrisiko.
- Die Wertentwicklung von Indizes, die auf Rohstoff-Futures basieren, kann erheblich von den Kassapreisen der Rohstoffe abweichen.
- Eine Anlage in Rohstoffen kann eine hohe Volatilität aufweisen und sollte als eine längerfristige Investition betrachtet werden.
- Die Währungsabsicherungsstrategie hat das Ziel, die Auswirkungen von Währungsschwankungen auf die Renditen der abgesicherten Anteilsklassen zu minimieren. Dessen ungeachtet können Devisentermingeschäfte die Schwankungen zwischen den Portfoliowährungen und den Währungen der Anteilsklassen unter Umständen nicht vollständig ausgleichen.
- Diese Liste deckt nicht alle Risiken ab – weitere Risiken werden im maßgeblichen Basisinformationsblatt (KID) und den maßgeblichen wesentlichen Anlegerinformationen (KIID) und im Prospekt offen gelegt.
Übersicht
| Produktübersicht | |
|---|---|
| Einkommensverwendung | Thesaurierend |
| Frequenz der Dividendenausschüttung | N/A |
| Basiswährung | CHF |
| Auflagedatum | 11 Dec 2019 |
| Börsenticker | COMS |
| Index Name | WisdomTree Enhanced Commodity Total Return Index |
| Gesamtkostenquote | 0.35% |
| Jährliche Swap-Gebühr | 0.35% |
| Struktur | |
|---|---|
| Replication Method | US TBills With Swap Overlay |
| Rechtsform | Irish Collective Asset-management Vehicle (ICAV) |
| Fund Umbrella | WisdomTree Issuer ICAV |
| Auflage in | Irland |
| Struktur | Open-ended Exchange Traded Fund |
| Geschäftsjahresende | 31. Dezember |
| OGAW-fähig | konform |
| Weitere rechtliche und steuerliche Informationen | |
|---|---|
| ISA | Berechtigt |
| SIPP | Berechtigt |
| OGAW-fähig | Fähig |
| PEA Eligible | Nein |
| Service Partner | |
|---|---|
| Verwahrstelle | The Bank of New York Mellon SA/NV, Dublin Branch |
| Administrator | BNY Mellon Fund Services (Ireland) Designated Activity Company |
| Fondsmanager | Assenagon Asset Management S.A |
| Wirtschaftsprüfer | Deloitte Ireland LLP |
Dänemark
Deutschland
Finnland
Frankreich
Irland
Italien
Luxemburg
Niederlande
Norwegen
Österreich
Schweden
Schweiz
Spanien
Vereinigtes Königreich
Börsennotierungen und -ticker
| Börsennotierungen und -ticker | ||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
|
Bestandteile
Sektoraufteilung
Länderallokation
| Land | Gewichtung |
|---|---|
| 1. "US Treasury Bill (BVN7R03)" | 9.16% |
| 2. "US Treasury Bill (BVPJDQ5)" | 9.06% |
| 3. "US Treasury Bill (BVBFK11)" | 9.06% |
| 4. "US Treasury Bill (BV3PBJ4)" | 9.05% |
| 5. "US Treasury Bill (BRT7WS2)" | 8.99% |
| 6. "US Treasury Bill (BSSBJ03)" | 7.24% |
| 7. "US Treasury Bill (BVMNBH7)" | 7.24% |
| 8. "US Treasury Bill (BNBVJG1)" | 7.04% |
| 9. "US Treasury Bill (BT9R101)" | 6.96% |
| 10. "US Treasury Bill (BV2FL84)" | 6.82% |
| 11. "US Treasury Bill (BTMT074)" | 5.80% |
| 12. "US Treasury Bill (BTWQYX9)" | 5.15% |
| 13. "US Treasury Bill (BTPGTR5)" | 4.51% |
| 14. "" | 2.04% |
| 15. "US Treasury Bill (BT3F9K7)" | 1.87% |
| 16. "CASH W-O" | 0.05% |
| 17. "STERLING POUND" | 0.02% |
| 18. "SWISS FRANC" | 0.01% |
| 19. "EURO INCOME A/C" | 0.01% |
Index Eckdaten
WisdomTree Enhanced Commodity Total Return Index
Der Index verwendet eine Multi-Faktor-Strategie und strebt ein breites und diversifiziertes OGAW-konformes Rohstoffengagement an, das vier große Rohstoffsektoren abdeckt: Energie, Landwirtschaft, Industriemetalle und Edelmetalle.
Die grundlegenden Gewichtungen für jeden Rohstoff werden durch den Bloomberg® Commodity Index bestimmt. Der Index wendet täglich ein systematisches faktorbasiertes Overlay für die Gewichtung an, um jeden Rohstoff (mit Ausnahme von Gold und Silber) basierend auf drei Schlüsselfaktoren und innerhalb festgelegter Ober- und Untergrenzen mit einer Über- bzw. Untergewichtung zu versehen. Diese Schlüsselfaktoren sind: Rollrendite (Backwardation), Slope Momentum und Preismomentum.
Der Index erzielt ein Engagement in jedem Rohstoff durch Anlagen in die entsprechenden Bloomberg Roll Select Indizes (die einen optimierten Rollmechanismus zur Maximierung der impliziten Rollrendite nutzen) sowie in die Bloomberg Seasonal Roll Indizes. Für Gold und Silber werden die nächstfälligen Kontrakte der BCOM-Indizes verwendet.
Vor dem 18 September 2025 war der Optimised Roll Commodity Total Return Index der Referenzwert des WisdomTree Enhanced Commodity UCITS ETF. Die Angaben zur Wertentwicklung des Index entsprechen für alle vor diesem Datum abgelaufenen Zeiträume diesem Index und ab dem 18 September 2025 dem WisdomTree Enhanced Commodity Total Return Index.
| Index Eckdaten | |
|---|---|
| Indexbezeichnung | WisdomTree Enhanced Commodity Total Return Index |
| Indexanbieter | WisdomTree |
| Produkt Bloomberg Ticker | WTENCMT |
| Leverage Factor | N/A |
| Dokumente und Links |
|---|
| Wertpapier | 03. Jun 2026 |
|---|---|
| 1. Brent Crude | 12.26% |
| 2. Gold | 11.55% |
| 3. WTI Crude Oil | 11.22% |
| 4. Natural Gas | 6.97% |
| 5. Live Cattle | 6.09% |
| 6. Aluminium | 6.08% |
| 7. Soybean Oil | 5.97% |
| 8. Copper | 5.49% |
| 9. Gasoil | 5.33% |
| 10. Heating Oil | 3.63% |
| 11. Unleaded Gasoline | 3.33% |
| 12. Zinc | 2.99% |
| 13. Soybeans | 2.98% |
| 14. Silver | 2.90% |
| 15. Soybean Meal | 2.53% |
| 16. Nickel | 2.33% |
| 17. Corn | 1.56% |
| 18. Coffee | 1.20% |
| 19. Lean Hogs | 1.19% |
| 20. Chicago Wheat | 1.12% |
| 21. Kansas Wheat | 0.95% |
| 22. Sugar | 0.81% |
| 23. Cotton | 0.67% |
| 24. Cocoa | 0.44% |
| 25. Lead | 0.40% |
Verantwortungsvolles Investieren
SFDR Disclosure
The EU Sustainable Finance Disclosures Regulation (SFDR) took effect on 10 March 2021 as part of the EU Action Plan on Sustainable Finance. The SFDR lays down harmonised sustainability related disclosure rules for EU financial market participants and advisors and requires certain sustainability disclosures to be made for financial products which promote environmental or social characteristics (Article 8 SFDR) and funds which have a sustainable investment objective (Article 9 SFDR).
There are different SFDR product categorisations for these sustainability disclosure requirements:
+ Article 6 products: require disclosures relating to the manner in which sustainability risks are integrated into the decision-making process.
+ Article 8 products: promote, among other characteristics, environmental or social characteristics or a combination of those characteristics, provided that the companies in which the investments are made follow good governance practices.
+ Article 9 products: have sustainable investment as their objective
Please refer to EU regulation guidelines for more details: https://www.esma.europa.eu/sections/sustainable-finance
| SFDR categorisations | |
|---|---|
| SFDR Disclosure | Article 6 |
| Sustainability Characteristics | |
|---|---|
| MSCI ESG Fund Ratings (AAA-CCC) | A |
SICHERHEITEN
Collateral Structure
Replikation von Rohstoffengagements durch Swaps
(1) Der Fonds ist darauf ausgerichtet, den WisdomTree Enhanced Commodity Total Return Index (den „Index“) nachzubilden. Über Swaps auf den Index erzielt der Fonds ein indirektes Engagement in den Indexkomponenten. Der Fonds hält ein Portfolio aus kurzfristigen US-T-Bills.
Strukturdiagramm
Steuerung des Kontrahentenrisikos
Das Kontrahentenrisiko wird in erster Linie durch den täglichen Austausch von Sicherheiten zwischen dem Fonds und seinen Swap-Anbietern (auch als „Swap-Kontrahenten“ bezeichnet) verwaltet.
Der Wert der erforderlichen Sicherheiten basiert auf einer täglichen Berechnung des Kontrahentenrisikos anhand des Marktwerts der Swaps vom Vortag und der noch ausstehenden Zahlungsströme zwischen dem Fonds und dem Swap-Anbieter.
Als Sicherheiten hinterlegte Vermögenswerte dürfen nur Barmittel (ausschließlich US-Dollar) oder Staatsanleihen der USA, des Vereinigten Königreichs, Frankreichs oder Deutschlands mit einem Mindestrating von AA-/Aa3 („zulässige Sicherheiten“) sein. Bei der Bewertung der als Sicherheiten hinterlegten Anleihen wird auf den Wert jeder Anleihe ein Sicherheitsabschlag („Haircut“) angewendet, der sich nach dem Emissionsland und der Laufzeit der Anleihe richtet. Die Anwendung eines Haircuts auf den Wert der zulässigen Sicherheiten führt in der Regel dazu, dass der Wert der Sicherheiten das Kontrahentenrisiko übersteigt und Engagements „überbesichert” sind.
Dokumente
Other Documents
- Index Methodology WisdomTree Enhanced Commodity
- Benchmark Administration Governance
- Summary of Investor Rights - WisdomTree Issuer ICAV
Verkaufspropekt
DISCLAIMERS
Die in diesem Dokument erörterten Produkte werden von der WisdomTree Issuer ICAV („WT Issuer“) begeben. WT Issuer ist eine als Umbrella-Fonds strukturierte Anlagegesellschaft mit variablem Kapital und Haftungstrennung zwischen den Fonds, die nach irischem Recht als Irish Collective Asset-management Vehicle errichtet und von der Zentralbank von Irland („CBI“) zugelassen wurde. WT Issuer ist als Organismus für gemeinsame Anlagen in Wertpapieren („OGAW“) nach irischem Recht strukturiert und gibt eine separate Anteilsklasse („Anteile“) aus, die jeden Fonds repräsentiert.
Der Fonds wird in den wesentlichen Anlegerinformationen (Key Information Document, KID) bzw. den wesentlichen Anlegerinformationen für britische Anleger (Key Investor Information Document, KIID) und im Prospekt von WT Issuer (der „WT-Prospekt“) beschrieben. Eine Kopie des WT-Prospekts und des KID/KIID ist, ausschließlich für den EWR und das Vereinigte Königreich, in englischer Sprache verfügbar unter www.wisdomtree.eu. Wo dies nach nationalen Vorschriften erforderlich ist, ist das KID auch in der Landessprache des jeweiligen EWR-Mitgliedstaates verfügbar. Anleger sollten vor einer Anlage den WT-Prospekt lesen und weitere Informationen zu den mit einer Anlage in den Anteilen verbundenen Risiken dem Abschnitt „Risk Factors“ im WT-Prospekt entnehmen.
Eine Zusammenfassung der mit einer Anlage in dem Fonds verbundenen Anlegerrechte ist in englischer Sprache auf der Website von WisdomTree Europe verfügbar. WisdomTree Management Limited kann für die Vermarktung ihrer Organismen für gemeinsame Anlagen getroffene Vereinbarungen kündigen. Unter diesen Umständen werden die Anteilsinhaber in den betroffenen EWR-Mitgliedstaaten über diese Entscheidung informiert und erhalten die Möglichkeit, ihre Anteile an dem Fonds innerhalb eines Zeitraums von mindestens 30 Werktagen ab dem Datum der entsprechenden Mitteilung frei von Kosten und Abzügen zurückzugeben.
Die Ausgangsgewichtung der einzelnen Rohstoffe im WisdomTree Enhanced Commodity Index wird bestimmt unter Bezugnahme auf die Bloomberg®-Rohstoff-Indizes. „BLOOMBERG®” und die darin als Indexkomponenten aufgeführten Bloomberg-Indizes (die „Bloomberg-Indizes”) sind Dienstleistungsmarken der Bloomberg Finance L.P. und ihrer verbundenen Unternehmen, darunter Bloomberg Index Services Limited („BISL”), der Administrator der Bloomberg-Indizes, (zusammen „Bloomberg”) und zur Nutzung für bestimmte Zwecke durch die WisdomTree Issuer ICAV als Umbrella-Fonds konzipiertes Irish Collective Asset-Management Vehicle des Fonds (der „Lizenznehmer”) lizenziert. Bloomberg ist nicht mit dem Lizenznehmer verbunden, und Bloomberg genehmigt, unterstützt, überprüft oder empfiehlt den Fonds nicht. Bloomberg übernimmt keine Gewähr für die Aktualität, Richtigkeit oder Vollständigkeit von Daten oder Informationen im Zusammenhang mit dem Fonds.